全球系統(tǒng)重要性銀行縮量現(xiàn)較大調(diào)整，我國“五大行”首度齊聚榜單

新京報貝殼財經(jīng)訊（記者黃鑫宇）北京時間11月27日，金融穩(wěn)定委員會（FSB）公布2023年全球系統(tǒng)重要性銀行（G-SIBs）名單。記者注意到，我國“五大行”——中國農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、中國建設(shè)銀行、中國工商銀行以及交通銀行——自2021年以來，首度齊聚榜單。另一方面，不同于2021年、2022年時全球系統(tǒng)重要性銀行數(shù)量均為30家，2023年上榜銀行在數(shù)量上“縮量”為29家，且出現(xiàn)較大調(diào)整。

圖/2021年—2023年全國系統(tǒng)重要性銀行名單（信息來源：金融穩(wěn)定委員會）

值得關(guān)注的是，交通銀行首次上榜，位列第一檔首位。這家銀行也成為全球系統(tǒng)重要性銀行名單時隔8年出現(xiàn)的“中國新面孔”。在此之前，我國“五大行”中的中國銀行、中國工商銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行以及中國建設(shè)銀行，已分別自2011年、2013年、2014年以及2015年起被列入全球系統(tǒng)重要性銀行名單。

此外，中國農(nóng)業(yè)銀行與中國建設(shè)銀行也從2022年全球系統(tǒng)重要性銀行名單的第一檔升至2023年名單中的第二檔。

名單中的“變”與“不變”

所謂“全球系統(tǒng)重要性金融機構(gòu)”，據(jù)國家金融監(jiān)督管理總局（“金融監(jiān)管總局”）介紹，主要是指在金融市場中承擔(dān)了關(guān)鍵功能、具有全球性特征的金融機構(gòu)。

“這些機構(gòu)一旦發(fā)生重大風(fēng)險事件或經(jīng)營失敗，就會對全球經(jīng)濟和金融體系帶來較大影響甚至系統(tǒng)性風(fēng)險。2011年11月，金融穩(wěn)定理事會確定了首批全球系統(tǒng)重要性銀行名單，并每年對名單進(jìn)行動態(tài)調(diào)整。”金融監(jiān)管總局表示。

不同以往，2023年全球系統(tǒng)重要性銀行名單中有29家銀行上榜，而在2022年、2021年時均為30家。名單將上榜銀行分為五個檔次，從第一檔到第五檔，每個檔次對應(yīng)著不同的最低額外損失吸收能力要求，分別要求附加資本達(dá)到風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn)的1%、1.5%、2%、2.5%及3.5%。

與前兩年的名單相比，未變的地方主要體現(xiàn)在，2023年的第五檔銀行仍舊處于空缺狀態(tài)；第四檔銀行均為摩根大通銀行。對于第三檔銀行，2023年名單與2022年的保持一致，為美國銀行、花旗集團、匯豐銀行三家。

但值得注意的是，與2022年名單相比，2023年第二檔銀行變動較大，上榜銀行數(shù)量由2022年的7家銀行升至10家銀行，中國農(nóng)業(yè)銀行、中國建設(shè)銀行與瑞銀集團升至名單的第二檔。

此外，2023年名單中的第一檔銀行則由2022年的19家降為15家，其中瑞士信貸銀行、意大利裕信銀行跌出2023年名單，交通銀行則首次上榜，位列2023年名單第一檔。

名單出現(xiàn)較大調(diào)整的原因在哪里？

事實上，不只是我國“五大行”首聚榜單，在中國銀行研究院研究員杜陽看來，2023年全球系統(tǒng)重要性銀行榜單出現(xiàn)了較大調(diào)整。

據(jù)金融監(jiān)管總局介紹，2008年國際金融危機后，防范“大而不能倒”，成為各國反思危機教訓(xùn)、完善金融監(jiān)管體制的重要內(nèi)容。

為此，國際金融監(jiān)管部門推出了一系列監(jiān)管改革措施。2010年11月二十國集團首爾峰會批準(zhǔn)了巴塞爾委員會起草的《第三版巴塞爾協(xié)議》（“巴塞爾協(xié)議Ⅲ”），首次提出全球系統(tǒng)重要性銀行概念，并于2011年公布首批名單。在此基礎(chǔ)上，2017年底，巴塞爾委員會發(fā)布了《巴塞爾協(xié)議Ⅲ改革最終方案》，對全球系統(tǒng)重要性銀行提出了附加資本和杠桿率等要求；同時其評估框架也包含了規(guī)模、關(guān)聯(lián)性、可持續(xù)性、復(fù)雜性和跨境行為五個權(quán)重維度，全面評估銀行的全球系統(tǒng)重要性水平。

杜陽介紹，2015年至2023年，全球系統(tǒng)重要性銀行的平均得分由227上漲到231，且總體呈現(xiàn)穩(wěn)健上升趨勢。

“分地區(qū)來看，北美地區(qū)G-SIBs（平均）得分由246下降到244，呈小幅收縮態(tài)勢；歐盟和英國G-SIBs（平均）得分下降較為明顯，分別由230和310下降到210和256，歐洲銀行業(yè)脆弱性逐步增加，全球競爭力有所減弱；日本銀行業(yè)G-SIBs（平均）得分變動較為明顯，2015-2021年間由181上漲到235，隨后快速下滑至2023年的199，受限于本國市場長期處于低利率環(huán)境，日本三大銀行集團均將國際化經(jīng)營作為盈利的重要抓手，業(yè)務(wù)發(fā)展受全球經(jīng)濟金融環(huán)境影響較為明顯，一定程度上也反映在G-SIBs得分的變化趨勢中。”

杜陽同時亦就瑞士信貸銀行、意大利裕信銀行本次跌出2023年榜單的原因，分享了他的看法。“疫情以來，瑞士信貸（銀行）深陷經(jīng)營困境，2022年凈利潤虧損80億美元，各業(yè)務(wù)板塊經(jīng)營問題全面暴露。截至2022年末（意大利）裕信銀行總資產(chǎn)規(guī)模共計8578億歐元，同比下降6.5%，規(guī)模收縮或成為排名下降的重要因素。”

雖然“五大行”首聚榜單，但未來中資G-SIBs仍需增強資本補充能力

隨后，杜陽重點對我國全球系統(tǒng)重要性銀行，在評估體系中得分變化及背后原因作出分析。

他認(rèn)為，我國全球系統(tǒng)重要性銀行平均得分從161上漲到242，與近年來中資銀行快速發(fā)展、全球競爭力穩(wěn)步提升的趨勢高度契合。

“（特別是）近年來，在實體經(jīng)濟運行承壓的背景下，我國國有大行顯著提升服務(wù)實體經(jīng)濟能力，通過增加信貸投放支持重點領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)的融資需求，因此規(guī)模成為驅(qū)動得分上升的重要因素。”杜陽解釋道。

全球系統(tǒng)重要性銀行名單，毫無疑問是對銀行重要性的認(rèn)可，然而也意味著上榜銀行要面對更高資本監(jiān)管要求。“當(dāng)前，中資G-SIBs資本補充壓力較大”，杜陽坦言。

2021年10月，中國人民銀行會同原銀保監(jiān)會、財政部聯(lián)合發(fā)布的《全球系統(tǒng)重要性銀行總損失吸收能力管理辦法》提出，我國全球系統(tǒng)重要性銀行應(yīng)滿足的外部總損失吸收能力比率，應(yīng)包括風(fēng)險加權(quán)比率和杠桿比率（分別指符合規(guī)定的外部總損失吸收能力工具與風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn)和調(diào)整后表內(nèi)外資產(chǎn)余額的比率）。按其規(guī)定，我國全球系統(tǒng)重要性銀行的風(fēng)險加權(quán)比率應(yīng)于2025年初達(dá)到16%、2028年初達(dá)到18%，杠桿比率應(yīng)于2025年初達(dá)到6%、2028年初達(dá)到6.75%。

從目前工、農(nóng)、中、建“四大行”的資本充足情況來看，杜陽認(rèn)為“仍存在缺口”。

“未來，中資G-SIBs需要增強資本補充能力，從分子效應(yīng)出發(fā)，通過定增和可轉(zhuǎn)債等工具的綜合使用，進(jìn)一步補充資本金，緩解資本壓力。另一方面，從分母效應(yīng)出發(fā)，加快業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型，大力發(fā)展理財、托管以及投行等表外業(yè)務(wù)，提高手續(xù)費及傭金收入水平，在擴大營收的同時放緩風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn)的增加，保證發(fā)展的可持續(xù)性。”杜陽提出。

新京報貝殼財經(jīng)記者 黃鑫宇 編輯 陳莉 校對 劉軍